پیمان ارمغان

[برای دیدن لینک ها باید ثبت نام کنید . برای ثبت نام در سایت کلیک کنید]

الگوه های شمعی(candle stick)
ادامه...

باردار(Harami):
شامل دو شمع که اولی بلند قامت به عنوان مادر و شمع دوم دارای بدنه کوچک به عنوان جنین یا فرزند می‌باشد.


هور این الگو نشان توقف حرکت یا روند است. در حرکت یا روند صعودی شمع مادر توخالی (صعودی) و در حرکت یا روند نزولی شمع مادر تو پر(نزولی)است. رنگ شمع فرزند در این الگو اهمیتی ندارد، اما غالبا رنگ شمع مادر با رنگ شمع فرزند متفاوت است. در واقع در این الگو میان قیمت باز شدن مادر و فرزند گپ وجود دارد.


در نمودار نماد ونیکی در تاریخ 23/9/89 ریزش قیمت با تشکیل یک الگوی شمع باردار (کراس هارامی) متوقف گردیده و تغییر مسیر داده و شروع به رشد کرده است.
پوشا(Engulfing):
پوشا مثبت Bullish Engulfing:
یکی از قدرتمندترین الگوهای شمع‌های ژاپنی است؛ زیرا نشان دهنده هجوم و قدرت معامله‌گران در این محدوده است. این شمع با شمع قبلی معنی پیدا می‌کند. رنگ این شمع در روند یا حرکت نزولی توخالی است و قیمت باز شدن از قیمت بازشدن شمع قبل پایین‌تر و قیمت بسته شمع بالاتر از بسته شمع ماقبل خود است. به تصویر زیر دقت کنید.
پوشا منفی:Bearish Engulfing
در یک روند یا حرکت صعودی شکل می‌گیرد و به صورت تو پر است قیمت باز شدن بالای قیمت باز شدن شمع قبل و قیمت بسته آن پایین قیمت بسته شمع ماقبل است. نکته‌ای که باید در این الگو مورد توجه قرار داد این است که رنگ شمع پوشا مخالف رنگ شمع ماقبل خود است.
در نمودار شرکت سرمایه‌گذاری غدیر در تاریخ نوزدهم اردیبهشت امسال در محدوده قیمتی 4600 ریال رشد قیمت با تشکیل یک الگوی پوشای نزولی متوقف گردیده و شروع به ریزش کرده و تا محدوده 3900 ریال ادامه داشته، اما مجددا دراین محدوده با تشکیل یک الگوی پوشای صعودی به حرکت صعودی خود بازگشته است.

__________________

پیمان ارمغان

http://www.donya-e-eqtesad.com/Default_view.asp?@=273565

الگوه های شمعی(candle stick)
ادامه...

پوشش ابر سیاه (Dark cloud cover):
شامل دو شمع به ترتیب توخالی و تو پر است به این ترتیب که قیمت باز شدن شمع دوم باید بالاتر از سایه کندل اول باشد و قیمت بسته شمع دوم باید 50 درصد شمع ماقبل خود را پوشش دهد و زیر آن بسته شود. این الگو در یک روند یا حرکت صعودی تشکیل می‌شود.



در نمودار زیر افت قیمت سهام شرکت گسترش سرمایه‌گذاری ایران خودرو را بعد از تشکیل الگوی پوشش ابر سیاه را مشاهده می‌کنید.


رسوخ‌‌گر:
شامل دو شمع به ترتیب توپر و توخالی است، به این ترتیب که قیمت باز شدن شمع دوم باید پایین‌تر از سایه شمع اول باشد و قیمت بسته شمع دوم باید 50 درصد شمع قبل خود را پوشش دهد و در آن محدوده بسته شود. این الگو در روند یا حرکت نزولی شکل می‌گیرد.
به رشد قیمت بعد از تشکیل این الگو در نمودار خگستر دقت کنید.
تاکنون با برخی از مهم‌ترین الگوهای تک شمعی و دو شمعی آشنا شدیم اکنون به معرفی الگوهای سه شمعی خواهیم پرداخت.


ستاره عصرگاهی (Evening star):
ستاره عصر گاهی در یک حرکت یا روند صعودی شکل می‌گیرد که موجب کاهش قیمت می‌شود. معامله‌گران از این رو این الگو را با این نام می‌خوانند؛ زیرا بعد از آن انتظار تاریکی و فرارسیدن شب را در بازار دارند. همان طور که در شکل ملاحظه می‌کنید قیمت بعد از یک شمع صعودی یک شمع کوچک بالاتر می‌سازد (معمولا با شکاف) و سپس شمع بعد نزولی قدرتمند را که بسته آن پایین‌تر از محدوده میانی شمع صعودی است، شکل می‌دهد. معمولا تشکیل شمع سوم با افزایش حجم همراه است.
در شکل زیر آرایش الگوی ستاره عصر گاهی در نماد خگستر نمایش داده شده است. حرکت صعودی قیمت بعد از تشکیل این الگو خاتمه یافته و حرکت نزولی آغاز گردیده است.
ستاره صبحگاهی:
اين شكل دقیقا برعکس الگوی ستاره عصر گاهی است در یک حرکت یا روند نزولی شکل می‌گیرد و از این رو با این نام خوانده مي‌شود؛ چرا که انتظار افزایش قیمت و فرا رسیدن صبح و روشنایی را برای بازار دارند.
شمع اول تو پر یا نزولی قوی شمع دوم کوتاه و با فاصله از شمع اول (معمولا بین شمع اول و دوم شکاف قیمتی یا همان گپ را شاهد هستیم) شمع سوم صعودی قدرتمند و بسته آن بالای محدوده میانی شمع اول است.
در نمودار روبه‌رو، قیمت در انتهای یک حرکت اصلاحی با تشکیل الگوی ستاره صبحگاهی به روند صعودی خود ادامه داده است.
[برای دیدن لینک ها باید ثبت نام کنید . برای ثبت نام در سایت کلیک کنید]

__________________

پیمان ارمغان

[برای دیدن لینک ها باید ثبت نام کنید . برای ثبت نام در سایت کلیک کنید]

الگوه های شمعی(candle stick)
ادامه...

تاکنون با برخی از مهم‌ترین الگوهای بازگشتی شمع‌های ژاپنی آشنا شدیم اکنون به بررسی الگوهای ادامه دهنده خواهیم پرداخت.




الگوهای ادامه دهنده:

الگوهای ادامه دهنده در میان یک روند یا یک موج شکل می‌گیرند. در میان یک حرکت گاهی اوقات بازار یک استراحت کوتاه کرده و مجددا به حرکت خود ادامه می‌دهد که با این استراحت آرایش این الگوها شکل می‌گیرد و فرصتی مناسب و کم ریسک را برای معامله کردن فراهم می‌کند.


1- Falling Three Methods:


در یک حرکت یا روند نزولی بعد از تشکیل یک شمع قدرتمند نزولی سه شمع متوالی کوچک و تقریبا هم اندازه شکل می‌گیرد و سپس یک شمع به اندازه شمع اول تشکیل می‌شود و قیمت به حرکت نزولی خود ادامه می‌دهد به تصویر مقابل دقت کنید.



2- Rising Three Method:
در میان یک حرکت صعودی بعد از تشکیل یک شمع قدرتمند صعودی سه شمع کوچک هم اندازه معمولا نزولی شکل می‌گیرد و شمع چهارم هم اندازه شمع اول تشکیل می‌شود و قیمت به حرکت صعودی خود ادامه می‌دهد.


3- Three Black Crows (یا سه کلاغ سیاه):
از این رو این الگو را به این نام می‌خوانند که نشان دهنده اخبار بد در بازار است و باعث ادامه کاهش قیمت و حرکت نزولی خواهد شد و ساختار آن بدین صورت است که سه شمع کاهشی با بدنه بزرگ و تقریبا مساوی پشت سر هم شکل می‌گیرد که نشان از قدرت و تصمیم راسخ فروشندگان برای کاهش قیمت‌ها دارد. بسته (قیمت پایانی) این سه شمع باید نزدیک کمترین قیمت خود باشد به تصویر زیر دقت کنید.به ندرت این الگو در سقف و پیک قیمتی شکل می‌گیرد چنانچه این اتفاق رخ دهد می‌تواند نقش الگوی برگشتی را نیز ایفا کند.
تصویر زیر مربوط به نمودار شاخص کل است همانطور که ملاحظه می‌کنید بعد از تشکیل الگوی سه کلاغ سیاه افتی در حدود 9 درصد را تجربه کرده است.


4- Three White Soldiers(سه سرباز سفید):


دقیقا برعکس سه کلاغ سیاه در میان یک حرکت یا روند صعودی شکل می‌گیرد و به معنی رونق بازار و افزایش قیمت‌ها می‌باشد. به تصویر زیر دقت کنید سه شمع قدرتمند پشت سر هم شکل گرفته و قیمت بسته شدن هر شمع نزدیک بالاترین قیمت خود است که نشان از قدرت خریداران و افزایش قیمت بازار دارد. به ندرت این الگو در کف و پیک قیمتی شکل می‌گیرد چنانچه در این محدوده تشکیل شود می‌تواند نقش الگوی برگشتی را نیز بازی کند.
در تصویر زیرتشکیل الگوی سه سرباز سفید در نماد پردیس نشان داده شده است همانطور که مشاهده می‌کنید قیمت بعد از تشکیل این الگو به حرکت صعودی خود ادامه داده و یک رشد 17 درصدی را در 10 روز تجربه کرده است.
5-Downside Tasuki (تاسوکی روبه پایین):


شمع اول ودوم نزولی (توپر) هستند و معمولا میان بسته شدن شمع اول و باز شدن شمع دوم شکاف قیمتی گپ وجود دارد. شمع سوم توخالی و صعودی است که شکاف میان دوشمع قبل را پر می‌کند. دوشمع بزرگ نزولی نشان از قدرت فروشندگان در بازار دارد و تشکیل شمع سوم نشان از شناسایی سود توسط فروشندگان در این محدوده دارد که باعث پر شدن شکاف قیمتی می‌شود همین صعود قیمت فرصت ورود مجدد به معامله‌گران را در جهت حرکت بازار می‌دهد.



6-Three Line Strike (سه خط حمله )
بعد از سه شمع نزولی بزرگ و پشت سرهم قیمت مجددا به محدوده باز شدن شمع اول باز می‌گردد. به شکل زیر دقت کنید. این الگو یک سیگنال قوی برای ادامه روند محسوب نمی‌شود و استفاده به تنهایی از آن ریسک بالایی دارد. برخی از مهم‌ترین الگوهای بازگشتی و ادامه‌دهنده شمعی مطرح گردید.

__________________

پیمان ارمغان

[برای دیدن لینک ها باید ثبت نام کنید . برای ثبت نام در سایت کلیک کنید]

اندیکاتور‌ها در تحلیل تکنیکال



بعد از توضیح درباره مباحثی مثل خطوط روند، الگوهای قیمتی، الگوهای کندل استیک و غیره در ادامه سلسله مباحث آموزشی تحلیل تکنیکال، به معرفی مبحث اندیکاتور‌ها در تحلیل تکنیکال خواهیم پرداخت. اندیکاتورها ابرازی هستند که با اعمال یکسری روابط ریاضی مشخص روی قیمت سهم و حجم معاملات، شکل می‌گیرند.


در کنار مبحث اندیکاتور‌ها همواره به واژه‌ای به نام اسیلاتورها (نوسان نماها) هم اشاره می‌شود. اسیلاتور در حقیقت نوع خاصی از اندیکاتورها هستند که همواره بین دو سطح ثابت نوسان می‌کنند و نام آنها هم به خاطر همین ماهیت نوسانی به صورت نوسان نما انتخاب شده است. امروزه تعداد بیشماری اندیکاتور در تحلیل تکنیکال معرفی و ارائه شده است و روز به روز نیز بر تعداد این اندیکاتور‌ها اضافه می‌شود. ما در ادامه مباحث خود سعی خواهیم کرد به چند اندیکاتور مهم و کاربردی بسنده کنیم.


1- میانگین متحرک (Moving Average)
میانگین‌های متحرک یکی از ابتدایی‌ترین و ساده ترین اندیکاتورهای مورد استفاده در تحلیل تکنیکال می‌باشند. میانگین متحرک از میانگین‌گیری از n قیمت قبلی سهم به دست می‌آید. اگر میانگین متحرک در تایم فریم روزانه استفاده شود آنگاه میانگین‌گیری روی n روز قبلی و اگر در تایم فریم ماهانه استفاده شود میانگین روی n ماه قبلی اعمال می‌شود. پس با تغییر تایم فریم شکل میانگین متحرک نیز متفاوت خواهد شد. از طرف دیگر نوع میانگین‌گیری نیز سبب خواهد شد تا ما میانگین‌های متحرک متفاوتی داشته باشیم. به طور مثال اگر از میانگین حسابی استفاده کنیم آنگاه اندیکاتور به دست آمده را میانگین متحرک ساده (Simple Moving Average) یا به طور اختصاری SMA می‌نامند و اگر از میانگین نمایی استفاده کنیم آنگاه اندیکاتور را میانگین متحرک نمایی (Exponential Moving Average) یا به اختصار EMA می‌نامند. انواع دیگری نیز از میانگین‌های متحرک وجود دارد که ما در مبحث خود به همین دو نوع اکتفا می‌کنیم.


کاربردها:
یکی از ابتدایی‌ترین کاربردهای میانگین‌های متحرک عمل به صورت سطوح حمایتی مقاومتی است. قبلا در معرفی سطوح حمایتی و مقاومتی این سطوح را به صورت خطوط افقی و صاف تعریف کردیم. در اینجا باید اضافه كنم که میانگین متحرک که به صورت خطوط انحنادار ظاهر می‌شود هم قابلیت ایفای نقش به صورت خط حمایت و مقاومت را دارد. به شکل زیر که میانگین متحرک ساده 150 روزه برای طلا را نشان می‌دهد توجه کنید.

__________________

پیمان ارمغان

[برای دیدن لینک ها باید ثبت نام کنید . برای ثبت نام در سایت کلیک کنید]
ادامه بحث پیرامون اندیکاتورها




در جلسه آموزشی پیش به توضیح در مورد اندیکاتورها در تحلیل تکنیکال پرداختیم و به عنوان اولین اندیکاتور، میانگین‌های متحرک را معرفی نمودیم. در این جلسه به ادامه بحث در مورد اندیکاتورها خواهیم پرداخت.



همانطور که در جلسه پیش توضیح داده شد، یکی از کاربردهای میانگین‌های متحرک عمل به صورت سطوح حمایت و مقاومت می‌باشد. اما کاربرد این اندیکاتور منحصر به مورد فوق نمی‌شود. یکی دیگر از روش‌های استفاده از میانگین‌های متحرک، استفاده همزمان از دو میانگین می‌باشد. در این روش دو میانگین متحرک با دوره‌های زمانی مختلف روی نمودار رسم می‌شود.
در این شرایط هرگاه میانگین متحرک با دوره زمانی کوچک‌تر میانگین متحرک با دوره بزرگ‌تر را به سمت بالا قطع نماید به معنی احتمال صعود در بازار می‌باشد و هر گاه عکس این قضیه رخ دهد، یعنی میانگین متحرک با دوره زمانی کوچک‌تر، میانگین با دوره بزرگ‌تر را به سمت پایین قطع نماید به معنی احتمال آغاز نزول می‌باشد.
در این روش، هم می‌توان از میانگین متحرک ساده و هم از میانگین متحرک نمایی استفاده نمود. به عنوان یک نمونه کاربردی از این روش، به شکل زیر که مربوط به نمودار نفت است توجه کنید:


در این نمودار از دو میانگین متحرک ساده استفاده شده است. یک میانگین متحرک با دوره زمانی 50 که با رنگ قرمز روی نمودار رسم شده و یک میانگین متحرک با دوره زمانی 200 که با رنگ آبی ترسیم شده است. مشاهده می‌کنید که چطور بعد از اینکه در محل نقطه چین اول میانگین متحرک با دوره کوتاه‌تر یعنی منحنی قرمز، میانگین با دوره طولانی‌تر یعنی منحنی آبی را به سمت پایین قطع کرده است یک ریزش، هر چند مختصر، داشته‌ایم و در محل نقطه چین دوم هنگامی‌که عکس این موضوع اتفاق افتاده است یک صعود 30 دلاری را در قیمت نفت شاهد بوده‌ایم.
چند نکته در مورد میانگین‌های متحرک قابل ذکر است:
1- در اینجا به دو کاربرد میانگین‌های متحرک اشاره شد، با این وجود روش‌های دیگری نیز در استفاده از این میانگین‌ها وجود دارد که ذکر همه آنها در این مجال نمی‌گنجد.
2- استفاده از میانگین‌های متحرک به تنهایی و به روش‌هایی که در بالا اشاره شد، ممکن است در برخی موارد سیگنال‌های اشتباهی به ما بدهد. بهتر است مانند خیلی از ابزار دیگر تحلیل تکنیكال، استفاده از میانگین‌ها را به تنهایی معیار تصمیم‌گیری قرار ندهیم و آن را در کنار سایر ابزار به کار ببریم.
3- اینکه وقتی اشاره به استفاده از میانگین متحرک برای کاربردی می‌شود باید از چه نوع میانگینی و با تنظیمات چند روزه استفاده کرد تا حد زیادی بستگی به نوع داده ای که آن را تحلیل می‌کنیم دارد.
به طور مثال هنگامی‌که دیده می‌شود میانگین متحرک 150 روزه در نمودار طلا به عنوان یک ناحیه حمایتی قوی عمل می‌کند، لزومی ‌ندارد که همین میانگین برای سهام بازار تهران نیز به همین صورت عمل کند. در اینگونه موارد بهترین راه، استفاده از روش سعی و خطا در به دست آوردن روش بهینه می‌باشد.
برای مثال اگر قصد داریم ببینیم که یک میانگین متحرک در نمودار سهام آیا می‌تواند به عنوان سطح حمایتی عمل کند، می‌توانیم با تغییر تنظیمات به میانگین متحرکی برسیم که قیمت در طول زمان بیشترین واکنش را به آن نشان داده است. برای نمونه به نمودار زیر که قیمت سهام بانک ملت را نشان می‌دهد توجه کنید. (نمودار با اعمال افزایش سرمایه و سود نقدی می‌باشد) دقت کنید که چگونه این‌بار یک میانگین متحرک 110 روزه به عنوان سطح حمایتی عمل کرده است.

__________________